Размер шрифта
Маленький текст
Средний текст
Большой текст

ПАРТНЕРСКИЙ МАТЕРИАЛ

Самые доходные инвестиции-2020

Банковские депозиты vs рынок акций: что выбрать начинающему инвестору

Конец года — время не только подводить итоги, но и строить новые финансовые планы. «Газета.Ru» разбиралась, в какие инструменты инвестировать в будущем году.

Банковские вклады в рублях

Наиболее простым и привычным инструментом инвестирования все еще остаются банковские вклады (депозиты). Сейчас общий объем вкладов населения в российских банках составляет порядка 29 трлн рублей.

Плюсы

Во-первых, надежность и предсказуемость. Все условия определены заранее и не подлежат изменению на срок действия вклада.

Во-вторых, выгодные сезонные акции. В декабре банки традиционно привлекают клиентов выгодными условиями на вклады. Как правило, новогодние акции предполагают размещение депозитов с повышенными ставками на определенные сроки. Ставки колеблются на уровне 5,25-6,5%.

Минусы

Главный недостаток этого способа размещения средств — низкая, даже с учетом сезонных акций, доходность. По статистике ЦБ, в середине ноября средняя максимальная ставка по вкладам физлиц достигла минимального значения с 2009 года — 6,03%, сообщал 22 ноября «Коммерсант». Этот показатель устойчиво падает с мая 2019 года вслед за снижением ключевой ставки ЦБ. В уходящем году ее снижали пять раз. С начала года она снизилась суммарно на 1,25 п.п. — с 7,75% до текущего уровня 6,25%. Не исключено, что она будет снова снижена. Вслед за ней упадут и ставки по банковским вкладам.

Другая проблема — сезонные акции имеют ограниченный срок действия. Времени для раздумий, принятия взвешенного решения по инвестированию у клиента не много. По окончанию срока действия вклада выгодные условия превращаются в обычные — пролонгировать более доходный вклад, как правило, нельзя. Часто к повышенным ставкам прилагаются ограничения вроде невозможности досрочного закрытия вклада без штрафа, отсутствия возможности пополнения и прочее. И, конечно, стоит упомянуть, что в этом году сезонные акции запустили всего девять из 35 крупнейших российских банков — выбор невелик.

Риски

Для начинающих инвесторов банковские вклады остаются одним из наиболее безрисковых инструментов. Однако не стоит забывать об ограничении по размеру страховой суммы (1,4 млн руб.). При банкротстве банка, состоящего в системе страхования вкладов, вам гарантированно вернут средства только в пределах этой суммы.

Покупка российских акций

Инвестиции в российские акции стали трендом 2019-го. За период, прошедший с начала года, индекс МосБиржи (рассчитывается на основе цен на акции ведущих российских компаний) вырос примерно на 24%. Это один из лучших показателей среди мировых бирж. Частных инвесторов на фондовом рынке становится все больше: с января 2019 г. брокерские счета на Московской бирже открыли более 1,5 млн граждан, всего на торговой площадке зарегистрировано более 3,5 млн счетов. Только в ноябре, по данным портала «Коммерсант», розничные инвесторы вложили в акции российских предприятий 22 млрд руб.

Плюсы

Рынок российских акций в 2019 г. подорожал почти на 31% (согласно данным Bloomberg по динамике индекса MSCI). Драйвером роста в этом году стали акции компаний нефтегазового сектора. Так, например, бумаги «Газпрома» подорожали на 63,4%, «Сургутнефтегаза» — на 72%, «Лукойла» — почти на 24%. Очевидно, что вложение в акции может приносить более высокую доходность по сравнению с банковскими депозитами.

Кроме того, возможно получать доход не только от выгодной продажи акций в период увеличения цен на них, но и от дивидендов. По итогам прошлого года российские компании побили рекорд по выплате дивидендов своим акционерам, сообщал Forbes в сентябре (2,6 трлн руб., включая промежуточные выплаты, против 1,66 трлн руб. годом ранее по данным регистраторской компании «НРК – Р.О.С.Т.»). В лидерах прошлого года — привилегированные акции «Сургутнефтегаза» (+15,56% на акцию). Предприятия металлургического сектора (в частности, «Норильский никель») совокупно увеличили выплаты на 72%, а в банковском секторе (за счет акций Сбербанка) произошел рост в 1,3 раза.

При этом можно значительно диверсифицировать портфель. Инвестируя в российский рынок, где есть и «голубые фишки» (акции крупнейших и самых капитализированных компаний страны), и «второй эшелон» (акции небольших, но многообещающих предприятий), вы можете постоянно «тасовать» активы в нужных пропорциях. Такая стратегия защищает средства в период нестабильности на рынке: если какие-то акции дешевеют, другие могут в это же время расти.

Другое преимущество — возможность самостоятельно выбирать стратегию инвестирования: от самой консервативной до максимально агрессивной. В отличие от банковских депозитов, где все условия предопределены заранее, инвестиции в российские акции позволяют гибко управлять портфелем вслед за меняющейся рыночной ситуацией.

Российские акции можно приобретать на индивидуальный инвестиционный счет (ИИС). При инвестициях на ИИС можно получить налоговую льготу: или на сумму внесенных на счет средств и активов (максимально — 400 тыс. руб.), или на доход, полученный в результате инвестиций. Государство вернет вам в виде налогового вычета 13% от той или другой суммы (в зависимости от выбранного вами типа ИИС).

Российские брокеры стремятся быть в тренде и расширять возможности дистанционного обслуживания клиентов. Открыть брокерский счет и торговать на фондовом рынке можно, не вставая с дивана. Так, «Открытие Брокер» предлагает открыть счет прямо в мобильном приложении (доступно в магазинах приложений App Store и Google Play бесплатно). А ИИС можно открыть из личного кабинета. Там же можно просматривать всю важную информацию по своим инвестициям, например, о выплаченных дивидендах. Вся торговая активность возможна через смартфон: можно следить за состоянием счета, просматривать котировки, совершать сделки с любыми финансовыми инструментами. В декабре приложение «Открытие Брокер» получило золотую награду Tagline Awards 2019 в номинации «Совершенное исполнение / Юзабилити».

И еще одна приятная мелочь: заниматься налоговыми проблемами самостоятельно вам не придется. Брокер является налоговым агентом для физлица и несет ответственность за удержание с него НДФЛ (например, за полученный доход с дивидендов).

Минусы

Чтобы инвестировать в фондовый рынок, нужно хотя бы немного разбираться в его устройстве, поэтому необходим достаточный уровень финансовой грамотности. Но даже знания и опыт не гарантируют доход при инвестировании в инструменты фондового рынка.

Другой важный момент — отсутствие системы страхования инвестиций. Поэтому нужно тщательно проверять информацию о финансовом посреднике, с которым собираетесь сотрудничать. Это поможет избежать рисков банкротства брокера.

Риски

Наиболее серьезный риск связан с потерей части или всей суммы инвестиций. Рынок капризен и подвержен влиянию множества факторов. Предусмотреть все порой не под силу даже профессионалу, не говоря уже о начинающем инвесторе. «Лекарством» от разочарований в рынке станут диверсификация портфеля, действия в рамках риск-профиля и здоровый консерватизм в стратегиях. Хорошим подспорьем станет помощь инвестиционного советника.

Банковские вклады в валюте

Этот инструмент, ранее очень популярный, к 2019 г. утерял свои позиции. Валютные вклады оказались невыгодными как для банков, так и для их клиентов.

Плюсы

Если вы постоянно ездите за границу и часто расплачиваетесь долларами или евро, выгоднее иметь валюту под рукой — так можно сэкономить на переконвертациях. Кроме того, в периоды ослабления рубля валютные депозиты дают доход за счет курсовой разницы. Но на этом преимущества заканчиваются.

Минусы

Самое важное, в 2019 г. доходность валютных вкладов в российских банках значительно снизилась. Сейчас ставки по депозитам в долларах США в среднем не превышают 1,08% (по данным ЦБ за октябрь 2019 г. - средневзвешенные процентные ставки по привлеченным кредитными организациями вкладам физических лиц в долларах США в целом по РФ, опубликованным 9 декабря. А доходность по вкладам в евро и вовсе приблизилась к отрицательным величинам — некоторые банки уже ввели комиссии за хранение средств в евро, поскольку несут из-за этого убытки. Часть банков полностью отказалась от евровых депозитных продуктов.

Если раньше, в периоды ослабления рубля, владельцам валютных депозитов удавалось заработать на разнице курсов, то сейчас такая возможность под вопросом. В течение текущего года отечественная валюта укреплялась. Курс евро к рублю с декабря 2018 по декабрь 2019 г. снизился на 7%, а курс доллара — на 3% (расчет на основе данных МосБиржи).

И, конечно, далеко не все виды валютных депозитов позволяют снимать средства в нужном объеме по запросу. Если есть потребность в постоянных покупках за границей в долларах или евро, то лучше просто завести валютный счет.

Риски

Непредсказуемость движений валютного рынка.

Покупка иностранных акций

Такие финансовые инструменты уже перестают быть экзотикой и привлекают все больше и больше частных инвесторов. Более 1000 акций иностранных компаний (включая (Apple, Alibaba, Facebook, Netflix, The Coca-Cola, Wal-Mart Stores, Exxon Mobil, First Solar, Boeing, General Electric, Visa, Bank of America, Morgan Stanley) можно приобрести на Санкт-Петербургской бирже. Бумаги торгуются в долларах США. Доступ к этим активам предоставляют многие российские финансовые посредники, например, «Открытие Брокер». Клиенты этого брокера могут покупать акции лидеров мирового рынка не только через торговый терминал, но и с помощью личного кабинета и мобильного приложения в любом удобном для них месте.

Плюсы

Огромный выбор самых качественных активов со всего мира позволяет значительно диверсифицировать свой инвестиционный портфель и выбирать самые выгодные варианты. Цены на иностранные «голубые фишки» достаточно устойчиво растут. Так, посчитала Wall Street Journal, с января по июнь 2019 г. американский индекс S&P 500 (рассчитывается на основе стоимости акций крупнейших по рыночной капитализации американских компаний) вырос на 17%. Это рекорд за последние 22 года. В лидеры полугодия выбились акции косметической компании Avon Products, цена которых увеличилась в 2,5 раза. Бумаги производителя микрочипов AMD прибавили в цене 64,5%, акции автоконцерна Ferrari — 62,33%.

Важно и то, что множество компаний стабильно выплачивает дивиденды долгие годы подряд. Значительная часть их доступна российским инвесторам. Например, доходность акций Cintas Corporation (оказывает услуги бизнесу — от уборки помещений и пошива униформы до корпоративных тренингов), входящей в индекс S&P 500, за 5 лет составила 337% (с учетом роста стоимости ценных бумаг), а их текущая дивидендная доходность составляет 0,79%. Cintas Corporation выплачивает дивиденды 25 лет подряд.

Большое количество стратегий и инвестиционных идей доступно для российских клиентов. Так, в «Открытие Брокер» торговые идеи на регулярной основе получают клиенты с тарифными планами «Ваш финансовый аналитик. Универсальный», «Ваш финансовый аналитик. Инвестор», «Личный брокер» и «Advisory».

Иностранные ценные бумаги так же, как и российские, можно приобретать на ИИС. В «Открытие Брокер» это можно делать и через мобильное приложение.

Минусы

Необходим более высокий уровень финансовой грамотности. Кроме того, желательно знание английского языка для того, чтобы получать информацию об иностранных компаниях из первоисточников.

И еще брокер не является налоговым агентом по дивидендам, полученным от иностранных эмитентов. Подавать декларацию придется самостоятельно через налоговую инспекцию.

Риски

Иностранный рынок менее понятен российскому инвестору, особенно начинающему. Есть шанс ошибиться и неправильно оценить ситуацию.

Банковские депозиты становятся все менее привлекательными из-за продолжающегося процесса снижения ставок. Популярность приобретает фондовый рынок, в частности, рынок акций — как российских, так и иностранных.

Если учесть все риски и правильно выбрать финансового посредника, на этих инструментах в 2020 г. можно будет заработать больше. Удачных инвестиций в Новом году!

АО «Открытие Брокер», лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 045-06097-100000, выдана ФКЦБ России 28.06.2002 (без ограничения срока действия). АО «Открытие Брокер» не открывает клиентам банковские счета и не принимает денежные средства клиентов во вклады (депозиты). Инвестирование в финансовые инструменты связано с высокой степенью рисков и не подразумевает каких-либо гарантий как по возврату основной инвестированной суммы, так и по получению каких-либо доходов. Ознакомиться с рисками, связанными с осуществление операций на финансовом рынке, можно в разделе 11 Договора на брокерское обслуживание (опубликован на сайте open-broker.ru в разделе «Документы и раскрытие информации»).